ตลาดการเงินโลกในวันอังคารที่ 22 กันยายน 2026 เคลื่อนไหวแบบ "แยกทาง" อย่างชัดเจน หุ้นเทคโนโลยีสหรัฐเดินหน้าทำสถิติใหม่ ขณะที่ราคาน้ำมันร่วงแรงจากความคืบหน้าทางการทูต และเงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นจากถ้อยแถลงสายเหยี่ยวของเจ้าหน้าที่เฟด กดดันให้ทองคำย่อตัว
หุ้นสหรัฐ: แนสแด็กปิดนิวไฮ ดาวโจนส์สวนทาง
ดัชนี Nasdaq Composite ปิดที่ 27,244.28 จุด บวก 0.45% ทำสถิติปิดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ขณะที่ S&P 500 ปิดแทบไม่เปลี่ยนแปลงที่ 7,764.64 จุด ส่วน Dow Jones ปิดลบ 185 จุด หรือ -0.36% ที่ 51,863.69 จุด ด้าน Russell 2000 ซึ่งเป็นดัชนีหุ้นขนาดเล็กปรับขึ้นราว 0.79%
ตัวขับเคลื่อนหลักมาจากกลุ่มเทคโนโลยีขนาดใหญ่ โดยเฉพาะ Meta Platforms ที่ยังได้แรงส่งต่อเนื่องจากวันจันทร์ซึ่งพุ่งขึ้นกว่า 11% หลังผู้ช่วย AI ตัวใหม่ของบริษัทขึ้นอันดับหนึ่งบน App Store สะท้อนว่าธีมการลงทุนด้าน AI กลับมาเป็นผู้นำตลาดอีกครั้ง ในทางกลับกัน ดัชนีดาวโจนส์ซึ่งมีน้ำหนักในหุ้นกลุ่มดั้งเดิมมากกว่า ถูกกดดันจากหุ้นการเงินและหุ้นที่อ่อนไหวต่อดอกเบี้ย จึงปิดสวนทางกับแนสแด็ก
น้ำมัน: ร่วงแรงจากความหวังคลี่คลายตะวันออกกลาง
ราคาน้ำมันดิบเป็นจุดที่เคลื่อนไหวรุนแรงที่สุดของวัน WTI ร่วงราว 3% ลงมาบริเวณ 89 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล และ Brent ลดลงราว 2.7% หลุดระดับ 100 ดอลลาร์ มาที่ราว 97-98 ดอลลาร์
สาเหตุมาจากสัญญาณผ่อนคลายความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านในช่วงการประชุมสมัชชาใหญ่สหประชาชาติ โดยมีรายงานว่าอิหร่านอาจเปิดช่องแคบฮอร์มุซอีกครั้งหากสหรัฐฯ ผ่อนแรงกดดันทางทหาร ทำให้ "ส่วนเพิ่มความเสี่ยง" (risk premium) ที่เคยถูกบวกเข้าไปในราคาน้ำมันถูกถอดออก
ทองคำและโลหะเงิน: ย่อตัวตามดอลลาร์ที่แข็งขึ้น
ราคาทองคำตลาดโลก (spot) ปรับลงราว 0.8% มาที่บริเวณ 4,310 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ส่วนโลหะเงินลดลงราว 1.1% มาที่ราว 65 ดอลลาร์ต่อออนซ์ การที่โลหะเงินอ่อนแรงมากกว่าทองคำ สะท้อนว่าแรงขายรอบนี้มาจากปัจจัยดอกเบี้ยและค่าเงินเป็นหลัก มากกว่าการเทขายเพราะตื่นตระหนก
ค่าเงินและพันธบัตร: ถ้อยแถลงสายเหยี่ยวหนุนดอลลาร์
ดัชนีดอลลาร์ (DXY) ยืนเหนือระดับ 100 และขยับขึ้นทดสอบโซน 100.5 หลังเจ้าหน้าที่เฟดหลายรายส่งสัญญาณเข้มงวด โดย Austan Goolsbee ประธานเฟดสาขาชิคาโกเตือนว่าภาวะช็อกด้านอุปทาน บวกกับการใช้จ่ายที่ยังแข็งแรงและการลงทุนด้าน AI อาจทำให้เงินเฟ้อค้างอยู่ในระดับสูง ขณะที่ Alberto Musalem ประธานเฟดสาขาเซนต์หลุยส์ ระบุว่าการขึ้นดอกเบี้ยแบบค่อยเป็นค่อยไปตั้งแต่เนิ่นๆ เป็นทางเลือกที่ดีกว่า ทั้งนี้เฟดเพิ่งขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมกลางเดือนกันยายนด้วยมติเอกฉันท์
ด้านตลาดพันธบัตร อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปี อยู่ที่ราว 4.97% แทบไม่เปลี่ยนแปลงจากวันก่อนหน้า เป็นการทรงตัวใต้ระดับ 5% ขณะที่นักลงทุนรอดูตัวเลขเศรษฐกิจและถ้อยแถลงของเจ้าหน้าที่เฟดรายอื่นต่อไป จุดที่น่าสังเกตคือ ปกติราคาน้ำมันที่ลดลงมักกดดันดอลลาร์ แต่รอบนี้ถ้อยแถลงสายเหยี่ยวของเฟดมีน้ำหนักมากกว่า จนทำให้ความสัมพันธ์ดังกล่าวขาดตอนชั่วคราว
คริปโต: พักฐานหลังพุ่งแรงหนึ่งวันก่อนหน้า
Bitcoin ปิดที่ราว 86,200 ดอลลาร์ ลดลงราว 0.4% และ Ethereum ปิดที่ราว 2,752 ดอลลาร์ ลดลงราว 0.9% ถือเป็นการพักฐานหลังจากวันจันทร์ที่ Bitcoin พุ่งขึ้นกว่า 6.7% และ Ethereum บวกราว 5% จากแรงหนุนของผลตอบแทนพันธบัตรที่ย่อลงและการปิดสถานะขายของนักเก็งกำไร โดยรวมยังยืนเหนือแนว 86,000 ดอลลาร์ได้
สรุปภาพรวม
- ธีมหลักของวัน: การทูตทำให้ราคาพลังงานลด แต่เงินเฟ้อยังเป็นโจทย์ค้างของเฟด
- ผู้ชนะ: หุ้นเทคโนโลยี/AI และเงินดอลลาร์
- ผู้แพ้: น้ำมัน ทองคำ โลหะเงิน และหุ้นกลุ่มดั้งเดิมในดาวโจนส์
- สิ่งที่ต้องติดตาม: ถ้อยแถลงเจ้าหน้าที่เฟดรายถัดไป ตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐ และความคืบหน้าการเจรจาระหว่างประเทศ
บทความนี้จัดทำเพื่อการศึกษาและให้ข้อมูลเท่านั้น ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน
